Писмо до акционерите на WIN относно цената на акцията при потенциалното увеличение на капитала

Уважаеми акционери,

С удоволствие Ви информирам, че Съветът на директорите на WIN гласува цена от 1.25 лв. на акция за предстоящото потенциално увеличение на капитала на дружеството чрез пазара BEAM на Българската фондова борса (в процес на кандидатстване и одобрение от регулатора).

Целта на увеличението е предотвратяване на размиването (dilution) на дела на WIN в най-добрите компании от портфолиото ни и участие в непосредствените им инвестиционни рундове, както и покупка на дялове от новата селекция на Founders Games 2025, която вече беше обявена в Давос по време на Световния икономически форум и в която WIN има право да инвестира благодарение на Webit. Приблизително делът за инвестиции в настоящите компании е 55%-65%, а в нови компании е 35%-45%. Това разпределение допълнително оптимизира риска.

Съгласно решението, всяка настояща акция на WIN ще дава право за закупуване на 2.1 нови акции от увеличението на капитала.

Към датата на публикуване на решението, последната сделка с акциите на WIN е при цена от 1.35 лв., като за последната година акциите на дружеството са поскъпнали с 80%, а пазарната капитализация достига близо 8 млн. лв. при над 20% статистическа ликвидност. Важно е да отбележим, че значителна част от най-големите и по-малките акционери не само не продаваха, но и допълнително увеличаваха своите дялове, което означава, че реалният брой акции, налични за търговия, е значително по-малък – около 30-40%, което прави реалната ликвидност (от реално търгуваните акции) над 50-60%.

Съветът на директорите взе решение за по-ниска цена (с 10 ст. спрямо пазарната) като специален жест към всички наши настоящи акционери – както към тези, които повярваха в WIN от самото начало, така и към присъединилите се по-късно. Тази цена позволява на досегашните акционери да запазят дела си в компанията при стойност, която е сравнително близка до IPO цената.

Припомняме, че при IPO-то WIN не разполагаше с нито една компания в портфолиото си, докато днес вече имаме 6 водещи световни компании. Консолидираният им ръст на приходите надхвърля 3.3 пъти само за последните 24 месеца. Това представлява над 10-кратна разлика между ръста на портфолиото и ръста на цената на акциите на WIN спрямо IPO цената, което може да бъде потенциална възможност за нашите акционери и инвеститори. Именно поради това Съветът на директорите предоставя тази възможност на настоящите акционери да се възползват от правата си за записване на нови акции.

През 2022 г. IPO-то на WIN беше презаписано 2.43 пъти, което означава, че всички акционери получиха 2.43 пъти по-малко акции от желаните и заявени от тях. Настоящото увеличение на капитала е отлична възможност за досегашните акционери да допълнят своите притежания и да закупят първоначално заявеното желано количество акции. Разликата между ръста на приходите на портфолиото (230% за 24 месеца) и предложената от Съвета на директорите цена за увеличението на капитала (19% над IPO цената) е значителна – над 12 пъти.

Увеличението на капитала ще се осъществи само чрез права, които са в ръцете на настоящите акционери. Те могат да изберат една от следните възможности:

1. Да използват правата си и да закупят пълния размер нови акции.
2. Да използват част от правата си и да закупят част от пълния размер нови акции, и да си намалят дела в WIN като продадат останалата част от правата си на други/нови акционери.
3. Да си намалят дела в WIN, като продадат изцяло правата си (на  инвеститори, които искат да увеличат дела си в компанията, или на нови инвеститори, които тепърва ще влязат в WIN и от които към днешна дата има сериозен заявен интерес).

Очаквайте допълнителна информация относно конкретните стъпки за упражняване на правата.

Благодарим Ви за доверието и подкрепата към WIN! Убедени сме, че заедно ще продължим да създаваме стойност и да развиваме компанията в полза на всички акционери.

Ако желаете да заявите своя интерес за участие в увеличението на капитала на WIN, моля да се регистрирате тук и представител на Карол ще се свърже с вас, за да ви помогне в процеса.

Регистрация на инвестиционен интерес

С уважение, 

Пламен Русев

Webit Management, изп. член на Съвета на директорите на

Webit Investment Network (BSE: WIN)

Новини